மியூச்சுவல் ஃபண்ட் கேள்வி பதில்கள் | Mutual Fund questions with answers Tamil
மியூச்சுவல் ஃபண்ட் என்றால் என்ன?
பல முதலீட்டாளர்களிடமிருந்து பணத்தைத் திரட்டி, அதனைப் பங்குச்சந்தை, கடன் பத்திரங்கள் அல்லது தங்கம் போன்ற பல்வேறு சொத்துக்களில் ஒரு நிபுணர் (Fund Manager) மூலம் முதலீடு செய்யும் திட்டமே மியூச்சுவல் ஃபண்ட் ஆகும்.
மியூச்சுவல் ஃபண்டில் யார் முதலீடு செய்யலாம்?
இந்தியக் குடிமக்கள், வெளிநாடு வாழ் இந்தியர்கள் (NRI), நிறுவனங்கள் மற்றும் அறக்கட்டளைகள் இதில் முதலீடு செய்யலாம்.
NAV என்றால் என்ன?
Net Asset Value (நிகர சொத்து மதிப்பு). ஒரு மியூச்சுவல் ஃபண்ட் திட்டத்தின் ஒரு யூனிட்டின் விலை இதுவாகும்.
AMC என்றால் என்ன?
Asset Management Company. முதலீட்டாளர்களின் பணத்தை நிர்வகிக்கும் நிறுவனம்.
செபி (SEBI) பங்கு என்ன?
இந்தியப் பங்கு மற்றும் பரிவர்த்தனை வாரியம் (SEBI), முதலீட்டாளர்களின் நலனைப் பாதுகாக்கவும் மியூச்சுவல் ஃபண்ட் நிறுவனங்களை முறைப்படுத்தவும் செயல்படுகிறது.
மியூச்சுவல் ஃபண்ட் முதலீட்டில் உள்ள அபாயங்கள் என்ன?
சந்தை ஏற்ற இறக்கங்கள், வட்டி விகித மாற்றங்கள் மற்றும் கடன் அபாயங்கள் (Credit Risk) ஆகியவை இதில் அடங்கும்.
குறைந்தபட்சம் எவ்வளவு முதலீடு செய்யலாம்?
SIP முறையில் மாதம் ₹100 அல்லது ₹500 முதல் முதலீடு செய்யத் தொடங்கலாம்.
மியூச்சுவல் ஃபண்டில் லாபம் எப்படி கிடைக்கிறது?
பங்குகள் வழங்கும் டிவிடெண்ட் (Dividend) மற்றும் யூனிட்களின் மதிப்பு உயர்வது (Capital Appreciation) மூலம் லாபம் கிடைக்கிறது.
ஈக்விட்டி ஃபண்ட் (Equity Fund) என்றால் என்ன?
முதலீட்டாளர்களின் பணத்தை பெரும்பாலும் நிறுவனப் பங்குகளில் (Stocks) முதலீடு செய்யும் திட்டம்.
டெப்ட் ஃபண்ட் (Debt Fund) என்றால் என்ன?
அரசுப் பத்திரங்கள், கார்ப்பரேட் பத்திரங்கள் போன்ற கடன் சார்ந்த கருவிகளில் முதலீடு செய்யும் திட்டம். இதில் அபாயம் குறைவு.
ஹைப்ரிட் ஃபண்ட் (Hybrid Fund) என்றால் என்ன?
பங்குகள் மற்றும் கடன் பத்திரங்கள் ஆகிய இரண்டிலும் கலந்து முதலீடு செய்யும் திட்டம்.
லார்ஜ் கேப் (Large Cap) ஃபண்ட் என்றால் என்ன?
நாட்டின் மிகப்பெரிய 100 நிறுவனங்களில் முதலீடு செய்யும் திட்டம். இதில் ஸ்திரத்தன்மை அதிகம்.
மிட் கேப் (Mid Cap) ஃபண்ட் என்றால் என்ன?
நடுத்தர வளர்ச்சி நிலையில் உள்ள நிறுவனங்களில் (101-250 தரவரிசை) முதலீடு செய்யும் திட்டம். இதில் ரிஸ்க் மற்றும் லாபம் இரண்டுமே நடுத்தரமாக இருக்கும்.
ஸ்மால் கேப் (Small Cap) ஃபண்ட் என்றால் என்ன?
சிறிய நிறுவனங்களில் முதலீடு செய்யும் திட்டம். அதிக லாபம் தர வாய்ப்புள்ளது, அதே சமயம் அதிக ரிஸ்க் கொண்டது.
இன்டெக்ஸ் ஃபண்ட் (Index Fund) என்றால் என்ன?
நிஃப்டி (Nifty) அல்லது சென்செக்ஸ் (Sensex) போன்ற குறியீடுகளை அப்படியே பின்பற்றி முதலீடு செய்யும் திட்டம்.
ELSS என்றால் என்ன?
Equity Linked Savings Scheme. இதில் முதலீடு செய்வதன் மூலம் வருமான வரிச் சட்டம் 80C பிரிவின் கீழ் வரி விலக்கு பெறலாம். இதற்கென 3 ஆண்டுகள் லாக்-இன் (Lock-in) காலம் உண்டு.
லிக்விட் ஃபண்ட் (Liquid Fund) என்றால் என்ன?
குறுகிய கால முதலீட்டிற்கானது.அவசரத் தேவைக்கு உடனே பணத்தை எடுக்க வசதியானது.
செக்டார் ஃபண்ட் (Sector Fund) என்றால் என்ன?
குறிப்பிட்ட ஒரு துறையில் மட்டும் (உதாரணத்திற்கு: வங்கித் துறை, ஐடி துறை) முதலீடு செய்வது.
SIP என்றால் என்ன?
Systematic Investment Plan. ஒரு குறிப்பிட்ட தொகையை மாதம் தோறும் சீராக முதலீடு செய்யும் முறை.
Lump Sum முதலீடு என்றால் என்ன?
ஒரே நேரத்தில் ஒரு பெரிய தொகையை (உதாரணத்திற்கு ₹50,000) முதலீடு செய்வது.
STP என்றால் என்ன?
Systematic Transfer Plan. ஒரு ஃபண்டில் உள்ள பணத்தை சீரான இடைவெளியில் மற்றொரு ஃபண்டிற்கு மாற்றுவது.
SWP என்றால் என்ன?
Systematic Withdrawal Plan. முதலீடு செய்த தொகையிலிருந்து மாதம் ஒரு குறிப்பிட்ட தொகையை ஓய்வூதியம் போலத் திரும்பப் பெறுவது.
டேரக்ட் பிளான் (Direct Plan) என்றால் என்ன?
தரகர் (Broker) இல்லாமல் நேரடியாக மியூச்சுவல் ஃபண்ட் நிறுவனத்திடம் முதலீடு செய்வது. இதில் கட்டணம் (Expense Ratio) குறைவு.
ரெகுலர் பிளான் (Regular Plan) என்றால் என்ன?
ஒரு ஏஜென்ட் அல்லது தரகர் மூலம் முதலீடு செய்வது. இதில் அவர்களுக்கு கமிஷன் வழங்கப்படுவதால் கட்டணம் சற்று அதிகம்.
எக்ஸ்பென்ஸ் ரேஷியோ (Expense Ratio) என்றால் என்ன?
நிதியை நிர்வகிப்பதற்காக AMC வசூலிக்கும் வருடாந்திரக் கட்டணம். இது குறைவாக இருப்பது முதலீட்டாளருக்கு நல்லது.
எக்ஸிட் லோடு (Exit Load) என்றால் என்ன?
முதலீடு செய்த குறிப்பிட்ட காலத்திற்கு முன்பே பணத்தை எடுத்தால் விதிக்கப்படும் அபராதக் கட்டணம்.
STCG வரி என்றால் என்ன?
Short Term Capital Gains tax. ஈக்விட்டி ஃபண்டில் ஒரு ஆண்டிற்குள் பணத்தை எடுத்தால் லாபத்தில் 20% வரி விதிக்கப்படும் (தற்போதைய விதிமுறைப்படி).
LTCG வரி என்றால் என்ன?
Long Term Capital Gains tax. ஈக்விட்டி ஃபண்டில் ஓராண்டிற்குப் பிறகு பணத்தை எடுக்கும்போது, ₹1.25 லட்சத்திற்கு மேலான லாபத்திற்கு 12.5% வரி விதிக்கப்படும்.
மியூச்சுவல் ஃபண்டில் ஸ்டாம்ப் டியூட்டி (Stamp Duty) உண்டா?
ஆம், முதலீடு செய்யும் தொகையில் 0.005% ஸ்டாம்ப் டியூட்டியாக வசூலிக்கப்படுகிறது.
KYC என்றால் என்ன?
Know Your Customer. முதலீடு செய்வதற்கு முன் உங்கள் அடையாளம் மற்றும் முகவரியைச் சரிபார்க்கும் முறை.
மியூச்சுவல் ஃபண்டிற்கு டிமேட் (Demat) கணக்கு அவசியமா?
கட்டாயமில்லை. ஆனால் பங்குகள் போல வர்த்தகம் செய்ய விரும்பினால் டிமேட் கணக்கு பயன்படுத்தலாம்.
நாமினி (Nominee) சேர்ப்பது அவசியமா?
நிச்சயமாக அவசியம். முதலீட்டாளருக்கு ஏதேனும் நேர்ந்தால் பணம் சேர வேண்டிய நபரை நியமிப்பது பாதுகாப்பானது.
மியூச்சுவல் ஃபண்ட் திவாலாக வாய்ப்புள்ளதா?
மியூச்சுவல் ஃபண்ட் நிறுவனங்கள் செபியின் கட்டுப்பாட்டில் இருப்பதால், ஒரு நிறுவனம் மூடப்பட்டாலும் முதலீட்டாளர்களின் பணம் பாதுகாப்பான சொத்துக்களில் (பங்குகள்/பத்திரங்கள்) இருப்பதால் முழுவதுமாக இழக்க வாய்ப்பில்லை.
வளர்ச்சி முறை (Growth Option) என்றால் என்ன?
கிடைக்கும் லாபத்தை மீண்டும் அதே திட்டத்தில் முதலீடு செய்வது. இது நீண்ட காலத்திற்குச் சிறந்தது.
வருமானப் பகிர்வு முறை (IDCW - Income Distribution cum Capital Withdrawal) என்றால் என்ன?
முன்பு டிவிடெண்ட் என்று அழைக்கப்பட்ட முறை. அவ்வப்போது லாபத்தை முதலீட்டாளருக்குப் பிரித்து வழங்குவது.
போர்ட்ஃபோலியோ டைவர்சிஃபிகேஷன் (Portfolio Diversification) என்றால் என்ன?
"அனைத்து முட்டைகளையும் ஒரே கூடையில் வைக்காதே" என்ற பழமொழிக்கு ஏற்ப, முதலீட்டை வெவ்வேறு துறைகளிலும் (IT, Pharma, Banking) நிறுவனங்களிலும் பிரித்து முதலீடு செய்வதாகும். இது நஷ்டம் ஏற்படும் வாய்ப்பைக் குறைக்கிறது.
சந்தை உச்சத்தில் இருக்கும்போது முதலீடு செய்யலாமா?
சந்தை உச்சத்தில் இருக்கும்போது மொத்தமாக (Lump sum) முதலீடு செய்வதைத் தவிர்த்து, SIP முறையில் முதலீடு செய்வது சிறந்தது. இது விலையைச் சராசரி செய்ய (Rupee Cost Averaging) உதவும்.
கோல் பேஸ்டு இன்வெஸ்டிங் (Goal-based Investing) என்றால் என்ன?
பிள்ளைகளின் கல்வி, திருமணம் அல்லது ஓய்வூதியம் போன்ற ஒரு குறிப்பிட்ட இலக்கை நிர்ணயித்து, அதற்குத் தேவையான கால அளவு மற்றும் தொகையைக் கணக்கிட்டு முதலீடு செய்யும் முறையாகும்.
மியூச்சுவல் ஃபண்ட் முதலீட்டில் கூட்டு வட்டி (Compounding) எவ்வாறு செயல்படுகிறது?
நீங்கள் முதலீடு செய்த தொகையிலிருந்து கிடைக்கும் லாபத்தை மீண்டும் முதலீடு செய்வதன் மூலம், அசலுக்கும் வட்டிக்கும் சேர்த்து வட்டி கிடைக்கும். நீண்ட காலத்தில் இது ஒரு மிகப்பெரிய நிதியை உருவாக்க உதவும்.
ஃபண்ட் மேனேஜரின் பங்கு என்ன?
முதலீட்டாளர்களின் பணத்தை எந்தப் பங்குகளில் முதலீடு செய்ய வேண்டும், எப்போது விற்க வேண்டும் என்பதை ஆய்வு செய்து முடிவெடுக்கும் நிபுணர் இவரே. ஃபண்டின் வெற்றிக்கு இவரின் அனுபவம் முக்கியமானது.
பெஞ்ச்மார்க் (Benchmark) என்றால் என்ன?
ஒரு ஃபண்ட் எவ்வளவு சிறப்பாகச் செயல்படுகிறது என்பதை ஒப்பிடப் பயன்படும் அளவுகோல். உதாரணமாக, ஒரு லார்ஜ் கேப் ஃபண்ட் 'Nifty 50' குறியீட்டை பெஞ்ச்மார்க்காகக் கொண்டிருக்கும்.
ஆல்பா (Alpha) என்றால் என்ன?
ஒரு ஃபண்ட் அதன் பெஞ்ச்மார்க்கை விட எவ்வளவு கூடுதல் லாபத்தைத் தந்தது என்பதைக் குறிக்கும் அளவு. ஆல்பா அதிகமாக இருந்தால் அந்த ஃபண்ட் சிறப்பாகச் செயல்படுகிறது என்று அர்த்தம்.
பீட்டா (Beta) என்றால் என்ன?
சந்தை ஏற்ற இறக்கத்திற்கு ஏற்ப ஒரு ஃபண்ட் எவ்வளவு மாறுகிறது என்பதைக் குறிக்கும். பீட்டா 1-க்கு மேல் இருந்தால் அந்த ஃபண்ட் அதிக ரிஸ்க் கொண்டது என்று பொருள்.
எப்போது ஒரு மியூச்சுவல் ஃபண்டிலிருந்து வெளியேற வேண்டும்?
ஃபண்ட் தொடர்ந்து 1-2 வருடங்கள் பெஞ்ச்மார்க்கை விடக் குறைவான லாபம் தந்தால் அல்லது உங்கள் நிதி இலக்கு எட்டப்பட்டுவிட்டால் முதலீட்டைத் திரும்பப் பெறலாம்.
போர்ட்ஃபோலியோ ரீபேலன்சிங் (Portfolio Rebalancing) என்றால் என்ன?
உதாரணத்திற்கு உங்கள் முதலீடு 60% பங்குகள் மற்றும் 40% கடனில் இருக்க வேண்டும் என்று முடிவு செய்திருந்து, சந்தை உயர்வால் அது 70:30 என மாறினால், மீண்டும் அதை 60:40 நிலைக்கு மாற்றுவதே ரீபேலன்சிங்.
சந்தை வீழ்ச்சியடையும் போது SIP-ஐ நிறுத்தலாமா?
கூடாது. சந்தை வீழ்ச்சியில் தான் உங்களுக்கு அதிக யூனிட்கள் கிடைக்கும். நீண்ட காலத்தில் இதுதான் அதிக லாபத்தைத் தரும்.
ஒரு நபருக்கு எத்தனை மியூச்சுவல் ஃபண்ட் திட்டங்கள் தேவை?
பொதுவாக 4 முதல் 6 திட்டங்கள் (வெவ்வேறு வகைகளில்) இருந்தால் போதுமானது. மிக அதிகமான திட்டங்கள் இருந்தால் போர்ட்ஃபோலியோவை நிர்வகிப்பது கடினமாகும்.
லாக்-இன் பீரியட் (Lock-in Period) என்றால் என்ன?
முதலீடு செய்த பணத்தை ஒரு
குறிப்பிட்ட காலம் வரை எடுக்க முடியாது என்பதாகும். உதாரணமாக, ELSS ஃபண்டுகளுக்கு 3 ஆண்டுகள் லாக்-இன் காலம் உண்டு.
ஓபன் எண்டட் (Open-ended) மற்றும் குளோஸ் எண்டட் (Close-ended) ஃபண்ட் வித்தியாசம் என்ன?
ஓபன் எண்டட் ஃபண்டுகளில் எப்போது வேண்டுமானாலும் முதலீடு செய்யலாம், பணத்தை எடுக்கலாம். குளோஸ் எண்டட் ஃபண்டுகளில் குறிப்பிட்ட காலத்தில் மட்டுமே முதலீடு செய்ய முடியும் மற்றும் முதிர்வு காலம் வரை பணத்தை எடுக்க முடியாது.
சொத்து ஒதுக்கீடு (Asset Allocation) என்றால் என்ன?
உங்கள் வயது, ரிஸ்க் எடுக்கும் திறன் மற்றும் கால அளவைப் பொறுத்து பணத்தைப் பங்குகள், கடன் பத்திரங்கள் மற்றும் தங்கம் எனப் பிரித்து முதலீடு செய்வதாகும்.
கடன் நிதி (Debt Fund) யாருக்கு ஏற்றது?
நிலையான வருமானம் எதிர்பார்ப்பவர்கள் மற்றும் பங்குச்சந்தையின் அதிகப்படியான ஏற்ற இறக்கங்களை விரும்பாதவர்களுக்கு இது ஏற்றது.
லிக்விட் ஃபண்ட் (Liquid Fund) என்றால் என்ன?
மிகக் குறுகிய கால முதிர்வு கொண்ட (91 நாட்களுக்குள்) அரசு மற்றும் கார்ப்பரேட் பத்திரங்களில் முதலீடு செய்யும் நிதி. வங்கிக் கணக்கில் பணத்தை வைத்திருப்பதற்கு இது ஒரு சிறந்த மாற்றாகும்.
கில்ட் ஃபண்ட் (Gilt Fund) என்றால் என்ன?
இவை 100% அரசாங்கப் பத்திரங்களில் (Government Securities) மட்டுமே முதலீடு செய்பவை. இதில் கடன் அபாயம் (Credit Risk) கிடையாது, ஆனால் வட்டி விகித மாற்றங்களால் பாதிப்பு ஏற்படலாம்.
கிரெடிட் ரிஸ்க் ஃபண்ட் (Credit Risk Fund) என்றால் என்ன?
சற்று குறைந்த தரம் கொண்ட (Low Credit Rating) நிறுவனப் பத்திரங்களில் அதிக வட்டி லாபத்திற்காக முதலீடு செய்யும் நிதி. இதில் முதலீடு செய்த பணம் திரும்ப வராமல் போகும் அபாயம் சற்று அதிகம்.
டைனமிக் பாண்ட் ஃபண்ட் (Dynamic Bond Fund) என்றால் என்ன?
வட்டி விகித மாற்றங்களுக்கு ஏற்ப, நிதியை நிர்வகிப்பவர் (Fund Manager) பத்திரங்களின் கால அளவை மாற்றிக்கொண்டே இருப்பார். இது வட்டி விகித சுழற்சியைப் பயன்படுத்திக் கொள்ள உதவும்.
கார்ப்பரேட் பாண்ட் ஃபண்ட் (Corporate Bond Fund) என்றால் என்ன?
மிக உயர்ந்த தரம் கொண்ட (AA+ மற்றும் அதற்கு மேல்) தனியார் நிறுவனங்களின் கடன் பத்திரங்களில் குறைந்தது 80% முதலீடு செய்யும் திட்டமாகும்.
ஓவர்நைட் ஃபண்ட் (Overnight Fund) என்றால் என்ன?
ஒரே ஒரு நாளில் முதிர்வடையக்கூடிய பத்திரங்களில் முதலீடு செய்யும் நிதி. இது மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளிலேயே மிகவும் பாதுகாப்பானதாகக் கருதப்படுகிறது.
வட்டி விகித அபாயம் (Interest Rate Risk) என்றால் என்ன?
பொருளாதாரத்தில் வட்டி விகிதம் உயரும்போது, ஏற்கனவே உள்ள கடன் பத்திரங்களின் விலை குறையும். இது கடன் நிதிகளின் NAV-ஐப் பாதிக்கும்.
மியூச்சுவல் ஃபண்டில் 'ஆஃபர் டாக்குமெண்ட்' (Offer Document) என்றால் என்ன?
ஒரு திட்டத்தின் நோக்கம், முதலீட்டு உத்தி, கட்டணங்கள் மற்றும் அபாயங்கள் போன்ற அனைத்து விவரங்களையும் கொண்ட அதிகாரப்பூர்வ ஆவணம் (SID & SAI).
போர்ட்ஃபோலியோ டர்னோவர் ரேஷியோ (Portfolio Turnover Ratio) என்றால் என்ன?
ஒரு ஆண்டில் நிதியை நிர்வகிப்பவர் எவ்வளவு அடிக்கடி பங்குகளை வாங்கி விற்கிறார் என்பதைக் குறிக்கும். இது அதிகமாக இருந்தால் பரிவர்த்தனை கட்டணங்கள் அதிகரிக்க வாய்ப்புள்ளது.
ஸ்டாண்டர்ட் டீவியேஷன் (Standard Deviation) என்றால் என்ன?
ஒரு ஃபண்ட் அதன் சராசரி லாபத்திலிருந்து எவ்வளவு தூரம் ஏற்ற இறக்கத்தைச் சந்திக்கிறது என்பதைக் குறிக்கும். இது குறைவாக இருந்தால் ஃபண்ட் சீராகச் செயல்படுகிறது என்று அர்த்தம்.
ஷார்ப் ரேஷியோ (Sharpe Ratio) என்றால் என்ன?
எடுக்கப்படும் ஒவ்வொரு யூனிட் ரிஸ்க்கிற்கும், அந்த ஃபண்ட் எவ்வளவு கூடுதல் லாபத்தைத் தருகிறது என்பதைக் காட்டும் அளவீடு. இது அதிகமாக இருப்பது நல்லது.
கன்சாலிடேட்டட் அக்கவுண்ட் ஸ்டேட்மெண்ட் (CAS) என்றால் என்ன?
ஒரே பான் (PAN) கார்டு மூலம் பல்வேறு நிறுவனங்களில் நீங்கள் செய்துள்ள அனைத்து மியூச்சுவல் ஃபண்ட் முதலீடுகளையும் ஒரே அறிக்கையில் பார்ப்பது.
மியூச்சுவல் ஃபண்டில் 'பாலிவோ' (Folio Number) என்றால் என்ன?
ஒரு குறிப்பிட்ட மியூச்சுவல் ஃபண்ட் நிறுவனத்தில் உங்கள் முதலீட்டிற்கென ஒதுக்கப்படும் தனித்துவமான கணக்கு எண். இது வங்கி கணக்கு எண் போன்றது.
ஏ.யூ.எம் (AUM - Assets Under Management) என்றால் என்ன?
ஒரு மியூச்சுவல் ஃபண்ட் நிறுவனம் அல்லது ஒரு குறிப்பிட்ட திட்டம் நிர்வகிக்கும் மொத்த பணத்தின் மதிப்பு.
டிராக்கிங் எர்ரர் (Tracking Error) என்றால் என்ன?
இன்டெக்ஸ் ஃபண்டுகளில், குறியீட்டின் லாபத்திற்கும் ஃபண்ட் கொடுத்த லாபத்திற்கும் இடையே உள்ள வித்தியாசம். இது குறைவாக இருப்பதே சிறந்தது.
மியூச்சுவல் ஃபண்டில் 'ஆர்பிட்ரேஜ் ஃபண்ட்' (Arbitrage Fund) என்றால் என்ன?
பங்குச்சந்தை மற்றும் அதன் ஃபியூச்சர்ஸ் (Futures) சந்தையில் உள்ள விலை வித்தியாசத்தைப் பயன்படுத்தி லாபம் ஈட்டும் பாதுகாப்பான ஈக்விட்டி நிதி.
மியூச்சுவல் ஃபண்டில் 'ரிஸ்க்கோமீட்டர்' (Risko-meter) என்றால் என்ன?
ஒரு திட்டத்தில் உள்ள அபாயத்தை லோ (Low) முதல் வெரி ஹை (Very High) வரை ஆறு நிலைகளில் காட்டும் ஒரு வரைபடம்.
பாரத் பாண்ட் இ.டி.எஃப் (Bharat Bond ETF) என்றால் என்ன?
மத்திய பொதுத்துறை நிறுவனங்களின் கடன் பத்திரங்களில் முதலீடு செய்யும் ஒரு வகை கடன் சார்ந்த எக்ஸ்சேஞ்ச் ட்ரேடட் ஃபண்ட்.
எஃப்.ஓ.எஃப் (FoF - Fund of Funds) என்றால் என்ன?
பங்குகள் அல்லது பத்திரங்களில் நேரடியாக முதலீடு செய்யாமல், மற்ற மியூச்சுவல் ஃபண்ட் திட்டங்களிலேயே முதலீடு செய்யும் ஒரு திட்டம்.
மியூச்சுவல் ஃபண்டில் "டாப்-அப்" (Top-up SIP) என்றால் என்ன?
ஒவ்வொரு ஆண்டும் அல்லது ஒரு குறிப்பிட்ட கால இடைவெளியில் உங்கள் SIP தொகையை ஒரு குறிப்பிட்ட சதவீதம் (உதாரணமாக 10%) உயர்த்துவது. இது உங்கள் நிதி இலக்கை மிக வேகமாக அடைய உதவும்.
வரிச் சேமிப்புக்கு (Tax Saving) எந்த மியூச்சுவல் ஃபண்ட் சிறந்தது?
ELSS (Equity Linked Savings Scheme) சிறந்தது. இதில் முதலீடு செய்வதன் மூலம் 80C பிரிவின் கீழ் ₹1.5 லட்சம் வரை வரி விலக்கு பெறலாம். மற்ற வரிச் சேமிப்புத் திட்டங்களை விட இதில் லாக்-இன் காலம் (3 ஆண்டுகள்) குறைவு.
மியூச்சுவல் ஃபண்ட் முதலீட்டை இடையில் நிறுத்தினால் என்ன ஆகும்?
நீங்கள் எப்போது வேண்டுமானாலும் உங்கள் SIP-ஐ நிறுத்தலாம். இதற்கு அபராதம் கிடையாது. நீங்கள் ஏற்கனவே முதலீடு செய்த பணம் தொடர்ந்து வளர்ந்து கொண்டிருக்கும், அதை நீங்கள் விரும்பும் போது எடுத்துக்கொள்ளலாம்.
மைனர் (Minor) பெயரில் மியூச்சுவல் ஃபண்ட் முதலீடு செய்யலாமா?
ஆம், குழந்தைகளின் பெயரில் முதலீடு செய்யலாம். பெற்றோர் அல்லது பாதுகாவலர் (Guardian) அந்தக் கணக்கை நிர்வகிக்க வேண்டும். குழந்தைக்கு 18 வயது ஆனவுடன் அது தனிநபர் கணக்காக மாற்றப்படும்.
"வேல்யூ ஃபண்ட்" (Value Fund) என்றால் என்ன?
தற்போது சந்தையில் அதன் உண்மையான மதிப்பை விடக் குறைவான விலையில் வர்த்தகமாகும் பங்குகளைக் கண்டறிந்து முதலீடு செய்யும் திட்டம். இது நீண்ட காலத்திற்கு நல்ல லாபம் தரக்கூடியது.
மியூச்சுவல் ஃபண்டில் "டிவிடெண்ட்" (Dividend) வழங்கப்படுமா?
இப்போது இது IDCW (Income Distribution cum Capital Withdrawal) என அழைக்கப்படுகிறது. ஒரு ஃபண்ட் லாபம் ஈட்டும்போது, அந்த லாபத்தின் ஒரு பகுதியை முதலீட்டாளர்களுக்கு வழங்கலாம். ஆனால் இது கட்டாயமல்ல.
பங்குச்சந்தை வீழ்ச்சியடையும் போது நஷ்டத்தைத் தவிர்க்க என்ன செய்ய வேண்டும்?
பதற்றத்தில் பணத்தை எடுக்கக்கூடாது (Panic Selling). நீண்ட கால முதலீட்டாளர்கள் சந்தை வீழ்ச்சியை மலிவான விலையில் அதிக யூனிட்கள் வாங்குவதற்கான வாய்ப்பாகப் பயன்படுத்த வேண்டும்.
மியூச்சுவல் ஃபண்டில் முதலீடு செய்ய வயது வரம்பு உண்டா?
இல்லை. 18 வயது பூர்த்தியடைந்த எவரும் முதலீடு செய்யலாம். 18 வயதிற்கு உட்பட்டவர்கள் பாதுகாவலர் மூலம் முதலீடு செய்யலாம். அதிகபட்ச வயது வரம்பு எதுவும் கிடையாது.
"மல்டி கேப்" (Multi Cap) மற்றும் "ஃபிளெக்ஸி கேப்" (Flexi Cap) வித்தியாசம் என்ன?
மல்டி கேப் ஃபண்டுகள் லார்ஜ், மிட் மற்றும் ஸ்மால் கேப் பங்குகளில் தலா 25% கட்டாயம் முதலீடு செய்ய வேண்டும். ஃபிளெக்ஸி கேப் ஃபண்டுகளில் நிதி மேலாளர் தனது விருப்பப்படி எந்த வகை பங்குகளிலும் எவ்வளவு வேண்டுமானாலும் முதலீடு செய்யலாம்.
என்.ஏ.வி (NAV) குறைவாக இருந்தால் அந்த ஃபண்ட் மலிவானதா?
இல்லை. NAV என்பது ஒரு ஃபண்டின் விலை மட்டுமே. ₹10 NAV கொண்ட ஃபண்ட், ₹100 NAV கொண்ட ஃபண்டை விடச் சிறந்தது என்று சொல்ல முடியாது. ஃபண்டின் கடந்த காலச் செயல்பாடு மற்றும் போர்ட்ஃபோலியோவே முக்கியம்.
மியூச்சுவல் ஃபண்ட் முதலீட்டை அடமானம் வைத்து கடன் பெற முடியுமா?
ஆம், பல வங்கிகள் மற்றும் நிதி நிறுவனங்கள் மியூச்சுவல் ஃபண்ட் யூனிட்களைப் பிணையாக வைத்து "Loan Against Mutual Funds" வழங்குகின்றன.
"குவாண்ட் ஃபண்ட்" (Quant Fund) என்றால் என்ன?
மனித உணர்வுகளுக்கு இடம் கொடுக்காமல், கணித சூத்திரங்கள் மற்றும் அல்காரிதம் (Algorithms) அடிப்படையில் பங்குகளைத் தேர்வு செய்யும் ஒரு வகை மியூச்சுவல் ஃபண்ட்.
பி.எஸ்.யு ஃபண்ட் (PSU Fund) என்றால் என்ன?
அரசுக்குச் சொந்தமான பொதுத்துறை நிறுவனங்களின் (Public Sector Undertakings) பங்குகளில் மட்டும் முதலீடு செய்யும் தீமேட்டிக் (Thematic) நிதி.
மியூச்சுவல் ஃபண்டில் "கேபிடல் கெய்ன்ஸ்" (Capital Gains) என்றால் என்ன?
நீங்கள் வாங்கிய விலையை விட அதிக விலைக்கு யூனிட்களை விற்கும்போது கிடைக்கும் லாபமே மூலதன ஆதாயம் அல்லது கேபிடல் கெய்ன்ஸ் எனப்படும்.
ஓய்வு காலத்திற்கு (Retirement) மியூச்சுவல் ஃபண்ட் எப்படி உதவும்?
பணிபுரியும் காலத்தில் ஈக்விட்டி ஃபண்டுகளில் SIP செய்து ஒரு பெரிய நிதியை உருவாக்கி, ஓய்வு பெற்ற பிறகு அதை SWP (Systematic Withdrawal Plan) மூலம் மாத வருமானமாகப் பெறலாம்.
மியூச்சுவல் ஃபண்டில் 'கட்-ஆஃப் டைம்' (Cut-off Time) என்றால் என்ன?
ஒவ்வொரு நாளும் ஒரு குறிப்பிட்ட நேரத்திற்குள் (பொதுவாக மதியம் 3 மணி) நீங்கள் முதலீடு செய்தால் மட்டுமே அன்றைய தினத்தின் NAV உங்களுக்குக் கிடைக்கும். அதற்குப் பிறகு முதலீடு செய்தால் அடுத்த வேலை நாளின் NAV ஒதுக்கப்படும்.
கேஒய்சி (KYC) விவரங்களை எப்படிப் புதுப்பிப்பது?
உங்கள் முகவரி அல்லது மொபைல் எண் மாறினால், மியூச்சுவல் ஃபண்ட் நிறுவனத்தின் இணையதளம் அல்லது 'KFintech', 'CAMS' போன்ற முகமைகள் மூலம் ஆன்லைனிலேயே (e-KYC) புதுப்பித்துக் கொள்ளலாம்.
மியூச்சுவல் ஃபண்டில் 'பெர்பார்மன்ஸ் ரிவியூ' (Performance Review) எவ்வளவு காலத்திற்கு ஒருமுறை செய்ய வேண்டும்?
ஒவ்வொரு 6 மாதங்கள் அல்லது ஒரு வருடத்திற்கு ஒருமுறை உங்கள் முதலீட்டின் வளர்ச்சியைச் சரிபார்க்கலாம். சந்தையின் தினசரி ஏற்ற இறக்கங்களைப் பார்த்து அடிக்கடி முடிவெடுப்பதைத் தவிர்க்க வேண்டும்.
'கான்ட்ரா ஃபண்ட்' (Contra Fund) என்றால் என்ன?
சந்தையின் தற்போதைய போக்கிற்கு எதிராகச் செயல்படும் ஒரு உத்தி. அதாவது, தற்போது மற்றவர்களால் புறக்கணிக்கப்பட்ட, ஆனால் எதிர்காலத்தில் வளர வாய்ப்புள்ள நிறுவனங்களில் முதலீடு செய்வது.
இடிஎஃப் (ETF - Exchange Traded Fund) என்றால் என்ன?
மியூச்சுவல் ஃபண்டைப் போலவே பல பங்குகளைக் கொண்ட தொகுப்பு, ஆனால் இதை பங்குச்சந்தையில் பங்குகளைப் போலவே நேரலையில் வாங்கவும் விற்கவும் முடியும். இதற்கு டிமேட் கணக்கு அவசியம்.
மியூச்சுவல் ஃபண்ட் முதலீட்டிற்கு காப்பீடு (Insurance) உண்டா?
இல்லை. மியூச்சுவல் ஃபண்ட் ஒரு முதலீட்டுத் திட்டம் மட்டுமே. சில நிறுவனங்கள் 'SIP Plus' போன்ற பெயர்களில் விபத்து அல்லது ஆயுள் காப்பீட்டை இலவசமாக வழங்குகின்றன, ஆனால் இது அனைத்து திட்டங்களுக்கும் பொருந்தாது.
'டைரக்ட்' திட்டத்தில் இருந்து 'ரெகுலர்' திட்டத்திற்கு மாற்ற முடியுமா?
ஆம், மாற்றலாம். ஆனால் இது 'Switch' என அழைக்கப்படும். இதைப் பணத்தை எடுத்துவிட்டு மீண்டும் முதலீடு செய்வது போலக் கருதுவதால், இதற்கு வரி மற்றும் எக்ஸிட் லோடு (Exit Load) பொருந்தும்.
முதலீட்டாளர் இறக்க நேரிட்டால் பணம் யாருக்குச் சேரும்?
முதலீடு செய்யும் போதே குறிப்பிடப்பட்ட 'நாமினி' (Nominee)-க்கு அந்தப் பணம் சேரும். நாமினி இல்லையென்றால், சட்டப்பூர்வ வாரிசுகள் உரிய ஆவணங்களைச் சமர்ப்பித்து பணத்தைப் பெறலாம்.
'சைட் பாக்கெட்' (Side Pocketing) என்றால் என்ன?
கடன் நிதிகளில் (Debt Funds), ஏதேனும் ஒரு நிறுவனம் கடனைத் திருப்பிச் செலுத்தத் தவறினால், அந்த நஷ்டமான பகுதியை மட்டும் தனியாகப் பிரித்து வைத்துவிட்டு, மீதமுள்ள நல்ல முதலீடுகளைப் பாதுகாக்கும் முறை.
'மொமெண்டம் ஃபண்ட்' (Momentum Fund) என்றால் என்ன?
சந்தையில் தற்போது மிக வேகமாக வளர்ந்து வரும் பங்குகளைக் கண்டறிந்து, அந்த வேகத்தைப் பயன்படுத்தி லாபம் ஈட்டும் ஒரு வகை பாசிவ் (Passive) முதலீட்டுத் திட்டம்.
'இன்டெக்ஸ் ஃபண்ட்' ஏன் மற்ற ஈக்விட்டி ஃபண்டுகளை விடக் கட்டணம் குறைவாக உள்ளது?
இன்டெக்ஸ் ஃபண்டுகளில் நிதி மேலாளர் தனியாக ஆய்வு செய்து பங்குகளைத் தேர்வு செய்யத் தேவையில்லை. குறியீட்டில் உள்ள பங்குகளை அப்படியே வாங்குவதால் இதற்கான நிர்வாகச் செலவு மிகக் குறைவு.
மியூச்சுவல் ஃபண்ட் வருமானத்தில் 'பணவீக்கம்' (Inflation) ஏற்படுத்தும் தாக்கம் என்ன?
நீங்கள் பெறும் லாபம் பணவீக்கத்தை விட (உதாரணமாக 6%) அதிகமாக இருந்தால் மட்டுமே உங்கள் பணத்தின் மதிப்பு உயர்கிறது என்று அர்த்தம். ஈக்விட்டி ஃபண்டுகள் நீண்ட காலத்தில் பணவீக்கத்தைத் தாண்டிய வருமானத்தைத் தரக்கூடியவை.
வெளிநாட்டுப் பங்குகளில் முதலீடு செய்யும் இந்திய மியூச்சுவல் ஃபண்டுகள் எவை?
'இன்டர்நேஷனல் ஃபண்ட்ஸ்' (International Funds) மூலம் அமெரிக்காவின் நாஸ்டாக் (Nasdaq) அல்லது பிற நாட்டுப் பங்குச்சந்தைகளில் இந்தியப் பணத்திலேயே முதலீடு செய்ய முடியும்.
மியூச்சுவல் ஃபண்ட் முதலீட்டில் ஒழுக்கம் (Discipline) ஏன் முக்கியம்?
சந்தை எப்படி இருந்தாலும் உங்கள் SIP-ஐத் தொடர்ந்து செய்வது 'Rupee Cost Averaging' பலனைத் தரும். இதுவே நீண்ட காலத்தில் ஒரு சாதாரண மனிதனை கோடீஸ்வரராக்கும் சூத்திரம்.
முதலீடு செய்யத் தொடங்க சரியான வயது எது?
"இன்றே மிகச் சரியான நேரம்." எவ்வளவு சீக்கிரம் முதலீடு செய்யத் தொடங்குகிறீர்களோ, அவ்வளவு காலம் உங்கள் பணம் வளர வாய்ப்பு கிடைக்கும்.