Just Keep Buying (தொடர்ந்து வாங்குங்கள்): Proven Ways to Save Money and Build Your Wealth ஆசிரியர்: Nick Maggiulli
இந்தப் புத்தகம் பணத்தைச் சேமிப்பது, வருமானத்தை அதிகரிப்பது, முதலீடு செய்வது, கடனைச் சரியாகக் கையாள்வது, ஓய்வுக்காலத்திற்குத் தயாராவது போன்ற தனிநிதி சார்ந்த விஷயங்களைப் பற்றி விளக்குகிறது. புத்தகத்தில் மொத்தம் 21 அத்தியாயங்கள் உள்ளன. முதல் பகுதி சேமிப்பைப் பற்றியும், இரண்டாவது பகுதி முதலீட்டைப் பற்றியும் பேசுகிறது.
கீழே இந்தப் புத்தகத்தின் முக்கியக் கருத்துகளை அடிப்படையாகக் கொண்ட, எளிய தமிழிலான அத்தியாய வாரியான சுருக்கம் கொடுக்கப்பட்டுள்ளது.
அத்தியாயம் 1: எங்கிருந்து தொடங்க வேண்டும்?
பணத்தைச் சரியாக நிர்வகித்து செல்வத்தை உருவாக்க விரும்புபவர்கள் முதலில் தங்களுடைய நிதிநிலையைப் புரிந்துகொள்ள வேண்டும். எவ்வளவு சம்பாதிக்கிறோம், எவ்வளவு செலவு செய்கிறோம், எவ்வளவு சேமிக்கிறோம் என்பதைக் கணக்கிடுவது மிகவும் முக்கியம். பலர் முதலீட்டில் அதிக வருமானம் கிடைக்க வேண்டும் என்று நினைப்பார்கள். ஆனால், முதலீட்டுத் தொகை சிறியதாக இருக்கும்போது அதிக வருமானத்தைத் தேடுவதைவிட, தொடர்ந்து சேமிப்பது மற்றும் முதலீட்டிற்காக ஒதுக்கும் தொகையை அதிகரிப்பது பயனுள்ளதாக இருக்கும்.
செல்வத்தை உருவாக்குவதற்கு அதிக வருமானம் மட்டும் போதாது. வருமானத்தை எப்படிப் பயன்படுத்துகிறோம் என்பதும் முக்கியம். நம்முடைய பணத்தை முழுவதுமாகச் செலவு செய்துவிட்டால், முதலீடு செய்வதற்கான வாய்ப்பு இருக்காது. எனவே, நிதி வளர்ச்சிக்கான முதல் படியாக வருமானம், செலவு, சேமிப்பு ஆகியவற்றுக்கு இடையிலான தொடர்பைப் புரிந்துகொள்ள வேண்டும். சிறிய தொகையிலிருந்து தொடங்கினாலும், தொடர்ந்து சரியான முடிவுகளை எடுப்பதன் மூலம் நீண்ட காலத்தில் நிதிநிலையை மேம்படுத்த முடியும்.
அத்தியாயம் 2: எவ்வளவு பணத்தைச் சேமிக்க வேண்டும்?
எல்லோரும் தங்களுடைய வருமானத்தில் ஒரே சதவீதத்தைச் சேமிக்க வேண்டும் என்று கட்டாயப்படுத்த முடியாது. ஏனெனில், ஒவ்வொருவருடைய வருமானம், குடும்பப் பொறுப்புகள், வாழ்க்கைச் செலவுகள் மற்றும் நிதி இலக்குகள் வேறுபடும். குறைந்த வருமானம் பெறுபவர்களுக்கு அடிப்படைத் தேவைகளைப் பூர்த்தி செய்த பிறகு அதிகமாகச் சேமிப்பது கடினமாக இருக்கலாம். அதே நேரத்தில், அதிக வருமானம் பெறுபவர்களுக்கு செலவுகளைக் கட்டுப்படுத்துவதன் மூலம் அதிகமாகச் சேமிக்க வாய்ப்பு இருக்கலாம்.
எனவே, சேமிப்புக்கான இலக்கை அமைக்கும்போது நம்முடைய உண்மையான நிதிநிலையைப் பரிசீலிக்க வேண்டும். மாத வருமானத்திலிருந்து அத்தியாவசியச் செலவுகள், கடன் தவணைகள் மற்றும் குடும்பத் தேவைகளைக் கழித்த பிறகு எவ்வளவு பணம் மீதமிருக்கிறது என்பதை முதலில் கணக்கிட வேண்டும். அதன் அடிப்படையில் நடைமுறைக்கு ஏற்ற சேமிப்புத் திட்டத்தை உருவாக்கலாம்.
வருமானம் அதிகரிக்கும்போது சேமிப்பையும் அதிகரிக்க முயற்சி செய்ய வேண்டும். அதே நேரத்தில், அவசரநிதி இல்லாமல் முழுப் பணத்தையும் முதலீடு செய்வது சரியான அணுகுமுறை அல்ல. சேமிப்பின் நோக்கம் வெறுமனே பணத்தைச் சேர்ப்பது மட்டுமல்ல; எதிர்பாராத செலவுகளைச் சமாளிப்பதும், எதிர்கால இலக்குகளை அடைவதும் ஆகும்.
அத்தியாயம் 3: அதிகமாகச் சேமிப்பது எப்படி?
பணத்தைச் சேமிப்பதற்கு இரண்டு முக்கிய வழிகள் உள்ளன. ஒன்று செலவுகளைக் குறைப்பது; மற்றொன்று வருமானத்தை அதிகரிப்பது. பலர் சிறிய செலவுகளைக் குறைப்பதில் மட்டுமே கவனம் செலுத்துகிறார்கள். ஆனால், தேவையற்ற செலவுகளைக் குறைப்பதற்கு ஒரு வரம்பு உள்ளது. அடிப்படைத் தேவைகளுக்கான செலவுகளைத் தொடர்ந்து குறைத்துக்கொண்டே இருக்க முடியாது. அதே நேரத்தில், திறன்களை வளர்த்துக்கொண்டு வருமானத்தை அதிகரிப்பதற்கு வாய்ப்புகள் இருக்கலாம்.
உதாரணமாக, தேவையற்ற சந்தாக்களை நிறுத்துவது, அடிக்கடி வெளியே சாப்பிடும் பழக்கத்தைக் குறைப்பது, திட்டமிடாமல் பொருட்களை வாங்குவதைத் தவிர்ப்பது போன்றவை பணத்தைச் சேமிக்க உதவும். ஆனால், நீண்ட காலத்தில் வருமானத்தை அதிகரிப்பதற்கும் முக்கியத்துவம் கொடுக்க வேண்டும். புதிய திறன்களைக் கற்றுக்கொள்வது, தொழிலில் முன்னேறுவது, தகுதிக்கேற்ற வேலைவாய்ப்புகளைத் தேடுவது அல்லது சட்டபூர்வமான கூடுதல் வருமான வாய்ப்புகளை ஆராய்வது போன்றவை உதவலாம்.
வருமானம் அதிகரித்தவுடன் அதற்கேற்ப செலவுகளையும் அதிகரித்துவிட்டால் சேமிப்பு வளராது. எனவே, வருமானத்தை அதிகரிப்பதுடன், அதில் ஒரு பகுதியைத் தொடர்ந்து சேமிப்பதற்கும் முதலீடு செய்வதற்கும் ஒதுக்க வேண்டும். செலவுகளைக் கட்டுப்படுத்துவதையும் வருமான வளர்ச்சியையும் இணைத்துச் செயல்படும்போது நிதி முன்னேற்றம் சாத்தியமாகிறது.
அத்தியாயம் 4: குற்ற உணர்வு இல்லாமல் பணத்தைச் செலவிடுவது எப்படி?
பணம் சம்பாதிப்பதன் நோக்கம் எதிர்காலத்திற்காகச் சேமிப்பது மட்டுமல்ல; வாழ்க்கையில் மகிழ்ச்சியையும் வசதியையும் பெறுவதும் ஆகும். சிலர் பணத்தைச் சேமிப்பதில் அதிக கவனம் செலுத்தி, தங்களுக்குப் பிடித்த விஷயங்களுக்குக்கூட செலவு செய்யத் தயங்குவார்கள். இன்னும் சிலர் தங்களுடைய வருமானத்தை முழுவதுமாகச் செலவழித்துவிடுவார்கள். இந்த இரண்டு அணுகுமுறைகளுக்கும் இடையில் சமநிலை தேவை.
நம்முடைய நிதி இலக்குகளுக்கு ஏற்றவாறு சேமித்துவிட்டு, மீதமுள்ள பணத்தில் மகிழ்ச்சியளிக்கும் விஷயங்களுக்குச் செலவு செய்வது தவறல்ல. குடும்பத்துடன் நேரம் செலவிடுவது, பயணம் செய்வது, விருப்பமான பொழுதுபோக்குகளில் ஈடுபடுவது போன்றவை வாழ்க்கையின் தரத்தை மேம்படுத்தலாம். ஆனால், இதற்காக அதிக வட்டிக் கடன் வாங்குவதோ அல்லது அவசரநிதியைச் செலவழிப்பதோ நல்ல முடிவு அல்ல.
ஒரு பொருளை வாங்குவதற்கு முன், அது உண்மையில் நமக்கு மகிழ்ச்சியையும் பயனையும் தருமா என்று சிந்திக்க வேண்டும். மற்றவர்கள் வாங்குகிறார்கள் என்பதற்காக வாங்குவதற்குப் பதிலாக, நமக்குப் பயனுள்ள விஷயங்களைத் தேர்ந்தெடுக்க வேண்டும். நிதி ஒழுக்கம் என்பது எல்லாச் செலவுகளையும் தவிர்ப்பது அல்ல; நம்முடைய எதிர்காலத்தையும் தற்போதைய வாழ்க்கையையும் சமநிலைப்படுத்துவதாகும்.
அத்தியாயம் 5: வருமானம் அதிகரிக்கும்போது செலவுகளை எவ்வளவு அதிகரிக்கலாம்?
ஒருவருடைய வருமானம் அதிகரிக்கும்போது அவருடைய வாழ்க்கை முறையும் மேம்படுவது இயல்பானது. சிறந்த வீட்டில் வசிப்பது, வசதியான வாகனம் வாங்குவது, தரமான உணவு மற்றும் பயணங்களுக்கு செலவு செய்வது போன்றவை வாழ்க்கையின் மகிழ்ச்சியை அதிகரிக்கலாம். ஆனால், வருமானம் அதிகரிக்கும் ஒவ்வொரு முறையும் அதற்குச் சமமாகச் செலவுகளையும் அதிகரித்துவிட்டால், வருமான வளர்ச்சியின் பலன் சேமிப்பில் பிரதிபலிக்காது.
இதனை வாழ்க்கை முறைச் செலவு அதிகரிப்பு என்று கூறலாம். உதாரணமாக, ஒருவருடைய சம்பளம் மாதம் ₹5,000 அதிகரித்தால், அந்தத் தொகை முழுவதையும் புதிய செலவுகளுக்குப் பயன்படுத்தாமல், அதன் ஒரு பகுதியைச் சேமிப்புக்கும் முதலீட்டிற்கும் ஒதுக்கலாம். மீதமுள்ள தொகையை வாழ்க்கைத் தரத்தை மேம்படுத்தப் பயன்படுத்தலாம்.
முக்கியமானது, செலவுகளை முற்றிலும் அதிகரிக்காமல் இருப்பது அல்ல; வருமான வளர்ச்சியின் பலனை எதிர்காலத்திற்கும் பயன்படுத்துவதாகும். புதிய வருமானம் கிடைக்கும்போது அதில் ஒரு குறிப்பிட்ட பகுதியை முதலீட்டிற்காகத் தானாக ஒதுக்கும் பழக்கத்தை உருவாக்கலாம். இதனால் வாழ்க்கையை அனுபவிப்பதுடன் செல்வத்தையும் படிப்படியாக வளர்க்க முடியும்.
அத்தியாயம் 6: கடன் வாங்குவது எப்போதாவது சரியான முடிவாக இருக்குமா?
எல்லாக் கடன்களும் ஒரே மாதிரியானவை அல்ல. கடனை எதற்காக வாங்குகிறோம், அதன் வட்டி விகிதம் என்ன, மாதத் தவணையைச் செலுத்தும் திறன் உள்ளதா என்பதைக் கருத்தில் கொண்டே முடிவெடுக்க வேண்டும். அதிக வட்டியுள்ள கடன் அட்டைக் கடன் அல்லது தேவையற்ற தனிநபர் கடன் போன்றவை நிதிநிலையைப் பாதிக்கலாம். ஆனால், சில சூழ்நிலைகளில் வீட்டுக் கடன் அல்லது கல்விக்கான கடன் போன்றவை நீண்டகாலத் தேவைகளைப் பூர்த்தி செய்ய உதவலாம்.
கடன் வாங்குவதற்கு முன் அதன் மொத்தச் செலவைக் கணக்கிட வேண்டும். வட்டி மட்டுமின்றி, செயலாக்கக் கட்டணம், காப்பீட்டுச் செலவு மற்றும் பிற கட்டணங்களையும் கவனிக்க வேண்டும். மாதத் தவணை குறைவாக இருக்கிறது என்பதற்காகக் கடன் மலிவானது என்று கருதக்கூடாது. நீண்ட காலக் கடனில் மொத்த வட்டிச் செலவு அதிகமாக இருக்கலாம்.
கிரெடிட் கார்டைப் பயன்படுத்துவதும் எல்லா நேரங்களிலும் தவறல்ல. செலவுகளைத் திட்டமிட்டு, நிலுவைத் தொகையை உரிய காலத்தில் முழுமையாகச் செலுத்தினால் அது வசதியாக இருக்கலாம். ஆனால், குறைந்தபட்சத் தொகையை மட்டும் செலுத்திக்கொண்டு மீதியைத் தொடர்ந்து கடனாக வைத்திருப்பது அதிக வட்டிச் சுமையை உருவாக்கலாம். கடன் என்பது நிதி இலக்குகளை அடைய உதவும் கருவியாக இருக்க வேண்டும்; வருமானத்தைவிட அதிகமாகச் செலவழிப்பதற்கான வழியாக மாறக்கூடாது.
அத்தியாயம் 7: வீட்டை வாடகைக்கு எடுப்பதா அல்லது சொந்தமாக வாங்குவதா?
வீடு வாங்குவது பலருடைய வாழ்க்கையில் மிகப்பெரிய நிதி முடிவுகளில் ஒன்றாகும். சொந்த வீடு பாதுகாப்பையும் மனநிறைவையும் அளிக்கலாம். அதே நேரத்தில், வீட்டை வாங்குவதற்கு முன்பணம், கடன் வட்டி, பதிவு மற்றும் பிற கட்டணங்கள், பராமரிப்புச் செலவுகள், சொத்துவரி போன்ற பல செலவுகள் இருக்கின்றன. எனவே, வீட்டின் விலையை மட்டும் பார்த்து வாங்கும் முடிவை எடுக்கக்கூடாது.
வாடகைக்கு வசிப்பவர்களுக்கு ஆரம்பத்தில் பெரிய தொகையை முதலீடு செய்ய வேண்டிய அவசியம் இல்லாமல் இருக்கலாம். வேலைக்காக இடம் மாற வேண்டியவர்களுக்கு வாடகை வீடு நெகிழ்வுத்தன்மையையும் அளிக்கலாம். ஆனால், வாடகைத் தொகை காலப்போக்கில் அதிகரிக்கலாம் என்பதையும் கவனிக்க வேண்டும்.
சொந்த வீடு வாங்குவதா அல்லது வாடகையில் இருப்பதா என்பதை முடிவு செய்யும்போது வருமானம், குடும்பத் தேவைகள், வேலை செய்யும் இடம், அங்கு எவ்வளவு காலம் வசிக்கத் திட்டமிட்டிருக்கிறோம், வீட்டுக் கடனின் செலவு மற்றும் மாற்று முதலீட்டு வாய்ப்புகள் ஆகியவற்றை ஒப்பிட வேண்டும். சொந்த வீடு வாங்குவது எப்போதும் சிறந்த முதலீடு என்றும், வாடகைக்கு இருப்பது பணத்தை வீணடிப்பதாகவும் பொதுவாகக் கூற முடியாது. நம்முடைய சூழ்நிலைக்கு ஏற்ற முடிவுதான் சிறந்தது.
அத்தியாயம் 8: வீட்டுக்கான முன்பணம் மற்றும் பெரிய செலவுகளுக்குப் பணம் சேமிப்பது எப்படி?
வீடு வாங்குவது, குழந்தைகளின் கல்விச் செலவு, வாகனம் வாங்குவது அல்லது குடும்பத்துடன் பயணம் செய்வது போன்ற பெரிய இலக்குகளுக்கு முன்கூட்டியே பணத்தைத் திட்டமிடுவது அவசியம். இத்தகைய இலக்குகளுக்கு எவ்வளவு பணம் தேவைப்படும், எப்போது அந்தப் பணம் தேவைப்படும், தற்போது எவ்வளவு சேமிப்பு இருக்கிறது என்பதைக் கணக்கிட வேண்டும்.
உதாரணமாக, மூன்று ஆண்டுகளுக்குப் பிறகு ஒரு பெரிய தொகை தேவைப்பட்டால், அந்தத் தொகையை அடைவதற்கான மாதாந்திர சேமிப்பு இலக்கை நிர்ணயிக்கலாம். இலக்கை அடைய தேவையான தொகையை முழுவதுமாக முதலீட்டு வருமானத்தின் மீது நம்பி திட்டமிடாமல், நம்மால் தொடர்ந்து ஒதுக்கக்கூடிய தொகையையும் கணக்கில் எடுத்துக்கொள்ள வேண்டும்.
பணத்தை எங்கு வைத்திருக்க வேண்டும் என்பதைத் தீர்மானிப்பதில் கால அளவு முக்கியமானது. விரைவில் தேவைப்படும் பணத்திற்கு அதிக ஏற்ற இறக்கம் உள்ள முதலீடுகளைத் தேர்ந்தெடுப்பது ஆபத்தானதாக இருக்கலாம். குறுகியகாலத் தேவைகளுக்கு பாதுகாப்பும் பணத்தைத் தேவையான நேரத்தில் எடுத்துக்கொள்ளும் வசதியும் முக்கியம். நீண்டகால இலக்குகளுக்கு நம்முடைய ஆபத்தைத் தாங்கும் திறனுக்கும் கால அளவுக்கும் ஏற்ற முதலீடுகளைப் பரிசீலிக்கலாம்.
அத்தியாயம் 9: எப்போது ஓய்வு பெற முடியும்?
ஓய்வு பெறுவதற்கான வயதை மட்டும் வைத்து நிதிச் சுதந்திரத்தைத் தீர்மானிக்க முடியாது. ஓய்வுக்குப் பிறகு ஒவ்வொரு மாதமும் எவ்வளவு செலவு இருக்கும், எவ்வளவு முதலீட்டுச் சொத்துகள் உள்ளன, அவற்றிலிருந்து எவ்வளவு வருமானம் கிடைக்கலாம் என்பதைக் கணக்கிட வேண்டும். மேலும், மருத்துவச் செலவுகள், பணவீக்கம் மற்றும் எதிர்பாராத தேவைகளுக்கும் பணம் ஒதுக்க வேண்டும்.
ஒருவர் வேலை செய்வதை நிறுத்துவதற்கு முன், அவருடைய சேமிப்பும் முதலீடும் நீண்ட காலத் தேவைகளைப் பூர்த்தி செய்யுமா என்பதை மதிப்பிடுவது அவசியம். ஓய்வுக்குப் பிறகு வருமானம் குறையக்கூடும்; அதே நேரத்தில், சில செலவுகள் குறையலாம், சில செலவுகள் அதிகரிக்கலாம். எனவே, அனைவருக்கும் பொருந்தக்கூடிய ஒரே ஓய்வுத் திட்டம் இருக்க முடியாது.
பணத் திட்டமிடலுடன், ஓய்வுக்குப் பிறகு எப்படிப்பட்ட வாழ்க்கையை வாழ விரும்புகிறோம் என்பதையும் சிந்திக்க வேண்டும். வேலை இல்லாத நேரத்தை எப்படிப் பயன்படுத்துவது, குடும்பத்துடன் எவ்வளவு நேரம் செலவிடுவது, ஆரோக்கியத்தைப் பேணுவது போன்ற விஷயங்களும் முக்கியம். நிதி ரீதியாகத் தயாராக இருப்பதுடன், அடுத்த வாழ்க்கைக் கட்டத்திற்கும் மனதளவில் தயாராக இருக்க வேண்டும்.
அத்தியாயம் 10: ஏன் முதலீடு செய்ய வேண்டும்?
பணத்தைச் சேமிப்பது முக்கியம். ஆனால், நீண்ட காலத்தில் சேமித்த பணத்தின் வாங்கும் சக்தியைப் பாதுகாப்பதற்கும் செல்வத்தை வளர்ப்பதற்கும் முதலீடு உதவலாம். பணவீக்கத்தின் காரணமாகப் பொருட்கள் மற்றும் சேவைகளின் விலைகள் காலப்போக்கில் அதிகரிக்கின்றன. இன்று ஒரு குறிப்பிட்ட தொகைக்கு வாங்கக்கூடிய பொருட்களை, பல ஆண்டுகளுக்குப் பிறகு வாங்க அதிகப் பணம் தேவைப்படலாம்.
வங்கிக் கணக்கில் பணத்தை வைத்திருப்பது உடனடித் தேவைகளுக்கு உதவினாலும், நீண்டகால நிதி இலக்குகளுக்கு பணவீக்கத்தையும் கருத்தில் கொள்ள வேண்டும். முதலீட்டின் மூலம் பணம் வளர வாய்ப்பு கிடைக்கிறது. பங்குகள், கடன் பத்திரங்கள், பரஸ்பர நிதிகள் மற்றும் பிற முதலீட்டு வகைகளுக்கு வெவ்வேறு அளவிலான ஆபத்துகளும் வருமான வாய்ப்புகளும் உள்ளன.
முதலீடு செய்வதன் மற்றொரு நோக்கம், எதிர்காலத்தில் வேலை மூலம் வருமானம் ஈட்ட முடியாத சூழ்நிலையிலும் நிதிப் பாதுகாப்பை உருவாக்குவதாகும். இருப்பினும், எந்த முதலீடும் உறுதியான லாபத்தைத் தரும் என்று கூற முடியாது. எனவே, அவசரநிதியை உருவாக்கிய பிறகு, இலக்குகள் மற்றும் ஆபத்தைத் தாங்கும் திறனுக்கு ஏற்றவாறு நீண்டகால முதலீட்டுத் திட்டத்தை அமைப்பது அவசியம்.
அத்தியாயம் 11: எதில் முதலீடு செய்ய வேண்டும்?
முதலீடு செய்வதற்கான வழிகள் பல உள்ளன. பங்குகள், பங்கு சார்ந்த பரஸ்பர நிதிகள், கடன் பத்திரங்கள், வைப்பு நிதிகள் மற்றும் தங்கம் போன்றவற்றை வெவ்வேறு நோக்கங்களுக்குப் பயன்படுத்தலாம். எந்த முதலீடு சிறந்தது என்பதைத் தீர்மானிப்பதற்கு முன், முதலீட்டின் நோக்கம், கால அளவு, ஆபத்து மற்றும் பணத்தைத் திரும்பப் பெற வேண்டிய தேவை ஆகியவற்றை மதிப்பிட வேண்டும்.
ஒரு நிறுவனத்தின் பங்குகளை வாங்குவது என்பது அந்த நிறுவனத்தின் வளர்ச்சியில் ஒரு சிறிய உரிமையைப் பெறுவது போன்றது. நிறுவனம் வளர்ந்து லாபம் ஈட்டினால் அதன் பங்கின் மதிப்பு அதிகரிக்க வாய்ப்பு இருக்கிறது. ஆனால், வணிகச் சிக்கல்கள், போட்டி, கடன் மற்றும் பொருளாதார மாற்றங்கள் காரணமாக பங்கின் மதிப்பு குறையவும் வாய்ப்பு உள்ளது.
பல நிறுவனங்களில் முதலீடு செய்வதன் மூலம் ஒரே நிறுவனத்தைச் சார்ந்திருக்கும் ஆபத்தைக் குறைக்கலாம். இதற்காகப் பல முதலீட்டாளர்கள் பரந்த சந்தையைப் பின்பற்றும் குறியீட்டு நிதிகள் அல்லது பரவலான முதலீடுகளைக் கொண்ட பரஸ்பர நிதிகளைப் பரிசீலிக்கிறார்கள். இருப்பினும், முதலீட்டின் பெயரை மட்டும் பார்த்துத் தேர்வு செய்யாமல், அதன் செலவுகள், ஆபத்து, முதலீட்டு நோக்கம் மற்றும் செயல்திறனைப் புரிந்துகொள்ள வேண்டும்.
அத்தியாயம் 12: தனிப்பட்ட நிறுவனப் பங்குகளைத் தேர்ந்தெடுப்பதில் ஏன் கவனம் தேவை?
சில நிறுவனங்களின் பங்குகள் மிக அதிக வருமானத்தை அளித்திருக்கலாம். இதைப் பார்த்து எந்த நிறுவனத்தின் பங்குகளைத் தேர்ந்தெடுத்தாலும் சந்தையைவிட அதிக லாபம் ஈட்டலாம் என்று நினைக்கக்கூடாது. ஒரு நிறுவனத்தின் எதிர்கால வளர்ச்சியை முன்கூட்டியே சரியாகக் கணிப்பது கடினம். நன்றாகச் செயல்படும் நிறுவனமாக இருந்தாலும், அதன் பங்கின் விலை மிக அதிகமாக இருந்தால் முதலீட்டாளருக்குக் கிடைக்கும் வருமானம் எதிர்பார்த்த அளவுக்கு இருக்காமல் போகலாம்.
தனிப்பட்ட பங்குகளில் முதலீடு செய்வதற்கு நிறுவனத்தின் வணிகம், வருவாய், லாபம், கடன், பணப்புழக்கம், நிர்வாகத் தரம், போட்டி நிலை மற்றும் பங்கின் மதிப்பீடு ஆகியவற்றை ஆய்வு செய்ய வேண்டும். நல்ல நிறுவனத்தில் முதலீடு செய்வதும், அந்த நிறுவனத்தின் பங்குகளை நியாயமான விலையில் வாங்குவதும் வெவ்வேறு விஷயங்கள்.
ஒரு சில பங்குகளில் மட்டும் அதிகப் பணத்தை முதலீடு செய்வது குறிப்பிட்ட நிறுவனங்களின் ஆபத்துக்கு நம்மை அதிகமாக உட்படுத்தலாம். எனவே, பங்குகளைத் தேர்ந்தெடுக்கும் திறன், நேரம் மற்றும் ஆய்வு செய்வதற்கான ஆர்வம் இல்லாதவர்களுக்கு பரவலான முதலீடுகள் கொண்ட நிதிகள் மாற்று வழியாக இருக்கலாம். எந்த முறையைத் தேர்ந்தெடுத்தாலும், கடந்த காலத்தில் கிடைத்த லாபம் எதிர்காலத்திலும் கிடைக்கும் என்ற உத்தரவாதம் இல்லை.
அத்தியாயம் 13: எவ்வளவு விரைவாக முதலீட்டைத் தொடங்க வேண்டும்?
நீண்டகால முதலீட்டில் காலம் முக்கியமான பங்கு வகிக்கிறது. முதலீடு செய்த பணத்திற்கு வருமானம் கிடைத்து, அந்த வருமானமும் மீண்டும் முதலீடு செய்யப்பட்டால், காலப்போக்கில் கூட்டு வளர்ச்சியின் பலன் கிடைக்கலாம். இதனால், சிறிய தொகையைத் தொடர்ந்து முதலீடு செய்வதற்குக்கூட நீண்டகாலத்தில் முக்கியத்துவம் இருக்கிறது.
முதலீட்டைத் தொடங்குவதற்கு முன் எல்லாவற்றையும் முழுமையாகக் கற்றுக்கொள்ள வேண்டும் என்று காத்திருப்பதால் பலர் தாமதப்படுத்துகிறார்கள். அடிப்படை விஷயங்களைப் புரிந்துகொண்டு, நிதி இலக்குகளுக்கு ஏற்ற முதலீட்டைத் தேர்ந்தெடுத்து, தங்களால் இயன்ற தொகையில் தொடங்குவது பயனுள்ளதாக இருக்கலாம். அதே நேரத்தில், அவசரநிதி இல்லாமல் அல்லது அதிக வட்டிக் கடனைப் புறக்கணித்துவிட்டு முதலீடு செய்வது சரியான அணுகுமுறை அல்ல.
முதலீட்டைத் தொடங்கிய பிறகு, சந்தையின் தினசரி ஏற்ற இறக்கங்களைப் பார்த்து தொடர்ந்து முடிவுகளை மாற்றாமல், நீண்டகால இலக்கை நினைவில் கொள்ள வேண்டும். முதலீட்டின் ஆபத்து நமக்குப் பொருந்துகிறதா என்பதையும் அவ்வப்போது மதிப்பிட வேண்டும். விரைவாகத் தொடங்குவது முக்கியம் என்றாலும், புரிந்துகொள்ளாத முதலீட்டில் அவசரமாகப் பணத்தைப் போடுவது சரியானது அல்ல.
அத்தியாயம் 14: சந்தை விலை குறையும் வரை காத்திருக்க வேண்டுமா?
பங்குச் சந்தை குறையும்போது குறைந்த விலையில் வாங்கலாம் என்று பல முதலீட்டாளர்கள் காத்திருக்கிறார்கள். ஆனால், சந்தை எப்போது குறையும், எப்போது மீண்டும் உயரும் என்பதைத் துல்லியமாகக் கணிப்பது மிகவும் கடினம். சந்தை குறையும் என்று காத்திருக்கும்போது அது தொடர்ந்து உயர்ந்து செல்லலாம். இதனால் முதலீட்டைத் தொடங்குவதற்கான வாய்ப்பைத் தவறவிடலாம்.
தொடர்ந்து முதலீடு செய்வதன் மூலம் சந்தையின் சரியான நேரத்தைக் கணிக்க வேண்டிய அவசியத்தைக் குறைக்கலாம். உதாரணமாக, ஒவ்வொரு மாதமும் ஒரு குறிப்பிட்ட தொகையை முதலீடு செய்தால், விலை குறைவாக இருக்கும் காலங்களில் அதிக அலகுகளையும் விலை அதிகமாக இருக்கும் காலங்களில் குறைவான அலகுகளையும் வாங்க முடியும். இதைத் தவணை முறையிலான முதலீடு என்று கூறலாம்.
ஆனால், தொடர்ந்து முதலீடு செய்வது நஷ்டம் ஏற்படாது என்பதற்கான உத்தரவாதம் அல்ல. சந்தையின் நிலைமை, முதலீட்டின் தரம் மற்றும் முதலீடு செய்யும் கால அளவு ஆகியவை முடிவுகளைப் பாதிக்கும். முக்கியமானது, குறுகியகால விலை மாற்றங்களை மட்டுமே நம்பி முடிவெடுக்காமல், நிதி இலக்குகளுக்கு ஏற்ற திட்டத்தின்படி செயல்படுவதாகும்.
அத்தியாயம் 15: முதலீட்டில் அதிர்ஷ்டம் ஏன் முக்கியமானது?
முதலீட்டின் முடிவுகள் நம்முடைய திறமை மற்றும் முடிவுகளை மட்டுமே சார்ந்திருக்காது. பொருளாதார நிலைமை, வட்டி விகிதங்கள், அரசின் கொள்கைகள், உலகச் சந்தை நிகழ்வுகள் மற்றும் முதலீட்டைத் தொடங்கிய காலம் போன்ற நம்மால் கட்டுப்படுத்த முடியாத காரணிகளும் வருமானத்தைப் பாதிக்கின்றன. ஒரே மாதிரியான முதலீட்டு முறையைப் பின்பற்றும் இருவருக்குக்கூட வெவ்வேறு காலங்களில் முதலீடு செய்ததால் வேறுபட்ட முடிவுகள் கிடைக்கலாம்.
ஒரு முதலீட்டாளர் அதிக லாபம் ஈட்டியுள்ளார் என்பதற்காக அவர் எடுத்த ஒவ்வொரு முடிவும் சரியானது என்று கூற முடியாது. அதேபோல், ஒருவர் நஷ்டத்தைச் சந்தித்தார் என்பதற்காக அவர் எடுத்த ஒவ்வொரு முடிவும் தவறானது என்றும் முடிவு செய்ய முடியாது. முடிவுகளை மதிப்பிடும்போது கிடைத்த லாபம் அல்லது நஷ்டத்தை மட்டும் பார்க்காமல், அந்த முடிவுக்குப் பின்னால் இருந்த காரணங்களையும் கவனிக்க வேண்டும்.
அதிர்ஷ்டத்தை நம்மால் கட்டுப்படுத்த முடியாது. ஆனால், நம்முடைய முதலீட்டு ஒழுக்கம், செலவுகளைக் கட்டுப்படுத்தும் பழக்கம், முதலீட்டின் பரவலாக்கம் மற்றும் ஆபத்தை நிர்வகிக்கும் திறன் ஆகியவற்றை மேம்படுத்த முடியும். நீண்டகாலத்தில் வெற்றி பெறுவதற்காக ஒவ்வொரு முறையும் சந்தையைச் சரியாகக் கணிப்பதைவிட, தவறான முடிவுகளால் ஏற்படும் பெரிய இழப்புகளைத் தவிர்ப்பது முக்கியம்.
அத்தியாயம் 16: பங்குச் சந்தையின் ஏற்ற இறக்கங்களைப் பார்த்து ஏன் பயப்படக்கூடாது?
பங்குச் சந்தையில் விலைகள் தினசரி மாறிக்கொண்டே இருக்கும். சில நாட்களில் சந்தை உயரும்; சில நாட்களில் கடுமையாகக் குறையலாம். இந்த ஏற்ற இறக்கங்கள் முதலீட்டின் ஒரு பகுதியாகும். சந்தை குறையும்போது பதற்றத்தில் முதலீடுகளை விற்றுவிட்டால், தற்காலிக விலை வீழ்ச்சியை நிரந்தர நஷ்டமாக மாற்றிவிடும் வாய்ப்பு இருக்கிறது.
நீண்டகால முதலீட்டாளர்கள் தங்களுடைய முதலீட்டின் நோக்கம் மற்றும் கால அளவை மனதில் வைத்திருக்க வேண்டும். ஆனால், சந்தை எப்போதும் மீண்டும் உயரும் என்று உறுதியாகக் கருதுவதும் சரியல்ல. சில நிறுவனங்கள் நீண்டகாலத்தில் தொடர்ந்து மோசமாகச் செயல்படலாம். எனவே, சந்தை வீழ்ச்சியால் ஏற்படும் பொதுவான விலை மாற்றங்களையும், முதலீடு செய்த நிறுவனத்தின் அடிப்படைத் தரம் பாதிக்கப்படுவதையும் வேறுபடுத்திப் புரிந்துகொள்ள வேண்டும்.
சந்தையின் ஏற்ற இறக்கங்களைத் தாங்குவதற்கு ஏற்ற முதலீட்டுத் தொகையையே பங்குகளில் முதலீடு செய்ய வேண்டும். விரைவில் தேவைப்படும் பணத்தைப் பங்குச் சந்தையில் வைத்திருந்தால், சந்தை குறைந்த நேரத்தில் பணத்தை எடுக்க வேண்டிய சூழ்நிலை ஏற்படலாம். முதலீட்டின் கால அளவு, ஆபத்தைத் தாங்கும் திறன் மற்றும் பணத் தேவைகளைப் பொருத்து முதலீட்டு முறையைத் தேர்ந்தெடுப்பது முக்கியம்.
அத்தியாயம் 17: நெருக்கடியான காலங்களில் எப்படி முதலீடு செய்ய வேண்டும்?
பொருளாதார நெருக்கடி அல்லது பங்குச் சந்தை வீழ்ச்சி ஏற்படும்போது முதலீட்டாளர்களிடையே பயம் அதிகரிக்கலாம். எதிர்காலம் குறித்து உறுதியற்ற நிலை உருவாகும்போது பலர் தங்களுடைய முதலீடுகளை விற்றுவிட நினைக்கிறார்கள். ஆனால், சந்தை வீழ்ச்சி ஏற்பட்டதாலேயே ஒவ்வொரு முதலீடும் மோசமானதாக மாறிவிடாது. சில நேரங்களில் நல்ல நிறுவனங்களின் பங்குகள்கூட சந்தை முழுவதும் சரிவைச் சந்திப்பதால் விலை குறையலாம்.
அதே நேரத்தில், விலை குறைந்துவிட்டது என்பதற்காக எந்தப் பங்கையும் வாங்கிவிடக்கூடாது. அந்த நிறுவனத்தின் வணிகம் தொடர்ந்து செயல்படக்கூடியதா, கடன் சுமை அதிகமாக உள்ளதா, வருவாய் மற்றும் பணப்புழக்கம் எப்படி இருக்கிறது என்பதைக் கவனிக்க வேண்டும். முதலீடு செய்வதற்கு முன் நிறுவனத்தின் தரத்தை ஆய்வு செய்வது அவசியம்.
நெருக்கடியான காலங்களில் முதலீட்டைத் தொடர்ந்து செய்வதற்கு முன், அவசரநிதி போதுமானதாக இருக்கிறதா என்பதையும் உறுதிப்படுத்த வேண்டும். வேலை இழப்பு அல்லது வருமானக் குறைவு ஏற்படும்போது அத்தியாவசியச் செலவுகளுக்குப் பணம் தேவைப்படலாம். எனவே, நெருக்கடியை எதிர்கொள்ளும் நிதித் தயாரிப்புடன், நீண்டகால முதலீட்டுத் திட்டத்தில் ஒழுக்கமாக இருப்பதும் முக்கியம்.
அத்தியாயம் 18: முதலீடுகளை எப்போது விற்க வேண்டும்?
முதலீடு செய்வது எப்போது முக்கியமோ, அதேபோல் எப்போது விற்க வேண்டும் என்பதைத் தீர்மானிப்பதும் முக்கியம். விலை குறைந்துவிட்டது என்ற ஒரே காரணத்திற்காக விற்பது அல்லது விலை அதிகரித்துவிட்டது என்பதற்காக உடனே விற்பது எல்லா நேரங்களிலும் சரியான முடிவாக இருக்காது. முதலீட்டின் நோக்கம், நிதி இலக்குகள் மற்றும் அந்தச் சொத்தின் அடிப்படைத் தரம் ஆகியவற்றைக் கருத்தில் கொள்ள வேண்டும்.
ஒரு முதலீட்டில் மாற்றம் செய்ய வேண்டிய சூழ்நிலைகள் இருக்கலாம். உதாரணமாக, முதலீடு செய்த நிறுவனத்தின் வணிகம் அடிப்படையாகப் பாதிக்கப்பட்டிருக்கலாம்; அந்த முதலீட்டில் இருக்கும் ஆபத்து நம்முடைய தேவைகளுக்கு ஏற்றதாக இல்லாமல் போகலாம்; அல்லது வீடு வாங்குவது போன்ற முக்கிய இலக்கிற்காகப் பணத்தைப் பயன்படுத்த வேண்டியிருக்கலாம். இத்தகைய சூழ்நிலைகளில் திட்டமிட்ட முடிவு எடுக்க வேண்டும்.
முதலீட்டை விற்பதற்கு முன் வரி விளைவுகள், பரிவர்த்தனைக் கட்டணங்கள் மற்றும் பணத்தை எங்கு பயன்படுத்தப் போகிறோம் என்பதையும் கவனிக்க வேண்டும். தொடர்ந்து பங்குகளை வாங்கி விற்பதால் செலவுகள் அதிகரிக்கலாம்; தவறான நேரத்தில் விற்பதால் நீண்டகால வளர்ச்சி வாய்ப்புகளையும் இழக்கலாம். எனவே, உணர்ச்சியின் அடிப்படையில் அல்லாமல், தெளிவான காரணங்களின் அடிப்படையில் முதலீடுகளை மாற்றுவது நல்லது.
அத்தியாயம் 19: பணத்தை எங்கு முதலீடு செய்ய வேண்டும்?
முதலீடு செய்யும் சொத்தைத் தேர்ந்தெடுப்பது மட்டுமல்லாமல், அதை எந்தக் கணக்கு அல்லது முதலீட்டு அமைப்பின் மூலம் வைத்திருக்கிறோம் என்பதும் முக்கியம். முதலீட்டுடன் தொடர்புடைய கட்டணங்கள், வரி விதிகள், பணத்தை எடுக்கும் வசதி மற்றும் நிர்வாக நடைமுறைகள் ஆகியவை நீண்டகால முடிவுகளைப் பாதிக்கலாம்.
இந்திய முதலீட்டாளர்கள் தங்களுடைய தேவைகளுக்கு ஏற்ப வங்கிக் கணக்குகள், வைப்பு நிதிகள், பரஸ்பர நிதிகள், பங்குச் சந்தை முதலீட்டுக் கணக்குகள் மற்றும் ஓய்வுக்காலச் சேமிப்புத் திட்டங்கள் போன்றவற்றைப் பரிசீலிக்கலாம். ஒவ்வொரு முதலீட்டிற்கும் தனித்தனி வரி விதிகள் மற்றும் நிபந்தனைகள் இருக்கலாம். எனவே, முதலீடு செய்யும் முன் தற்போதைய விதிகளைச் சரிபார்ப்பது அவசியம்.
முதலீட்டின் பெயர் அல்லது விளம்பரத்தை மட்டும் பார்த்து முடிவெடுக்காமல், அதன் மொத்தச் செலவு, வரி தாக்கம், பணத்தைத் திரும்பப் பெறும் விதிகள் மற்றும் நிதி இலக்குகளுக்கு அது பொருந்துகிறதா என்பதை ஆராய வேண்டும். வெளிநாட்டு முதலீட்டாளர்களுக்கான கணக்குகள் மற்றும் வரி முறைகள் இந்தியாவில் உள்ளவர்களுக்கு அப்படியே பொருந்தாது. எனவே, இந்தியச் சட்டங்களுக்கும் நம்முடைய நிதிநிலைக்கும் ஏற்ற வழிகளைத் தேர்ந்தெடுப்பதே முக்கியம்.
அத்தியாயம் 20: பணக்காரராக இருந்தாலும் ஏன் பணக்காரர் என்ற உணர்வு வருவதில்லை?
மனிதர்களின் ஆசைகளும் எதிர்பார்ப்புகளும் வருமானத்துடன் சேர்ந்து அதிகரிக்கக்கூடும். முன்பு பெரியதாகத் தோன்றிய வருமானம், சில ஆண்டுகளுக்குப் பிறகு சாதாரணமாகத் தோன்றலாம். மற்றவர்களின் வாழ்க்கை முறையுடன் நம்மை ஒப்பிட்டுப் பார்க்கும்போது நம்மிடம் உள்ளவற்றின் மதிப்பைக் குறைவாகக் கருதவும் வாய்ப்பு இருக்கிறது.
சமூக ஊடகங்களில் மற்றவர்கள் காட்டும் ஆடம்பர வாழ்க்கையைப் பார்த்து, அதே வாழ்க்கையைப் பெற வேண்டும் என்ற ஆசை உருவாகலாம். ஆனால், வெளியில் தெரியும் வாழ்க்கைக்கும் ஒருவருடைய உண்மையான நிதிநிலைக்கும் வேறுபாடு இருக்கலாம். அதிக வருமானம் பெறுபவர்களுக்குக்கூட அதிகக் கடன்கள் அல்லது அதிகச் செலவுகள் இருக்கலாம். எனவே, மற்றவர்களின் வாழ்க்கையை அடிப்படையாகக் கொண்டு நம்முடைய நிதி வெற்றியை மதிப்பிடுவது பொருத்தமானதல்ல.
பணத்தின் நோக்கம் வெறுமனே அதிகச் செல்வத்தைச் சேர்ப்பது மட்டுமல்ல. பாதுகாப்பு, சுதந்திரம், குடும்பத்துடன் செலவிடும் நேரம் மற்றும் மனநிறைவு போன்றவற்றையும் கருத்தில் கொள்ள வேண்டும். நம்முடைய தேவைகளையும் இலக்குகளையும் தெளிவாக வரையறுத்துக்கொண்டு, நிதி முன்னேற்றத்தை நம்முடைய முந்தைய நிலைமையுடன் ஒப்பிடுவது பயனுள்ளதாக இருக்கும். பணத்தை வளர்ப்பதுடன், அதைச் சரியான முறையில் பயன்படுத்துவதும் முக்கியம்.
அத்தியாயம் 21: மிகவும் முக்கியமான சொத்து நேரம்
பணத்தை இழந்தால் அதை மீண்டும் சம்பாதிக்க வாய்ப்பு இருக்கலாம். ஆனால், கடந்துபோன நேரத்தைத் திரும்பப் பெற முடியாது. எனவே, வாழ்க்கையில் பணத்திற்குக் கொடுக்கும் முக்கியத்துவத்தைப் போலவே நேரத்திற்கும் முக்கியத்துவம் கொடுக்க வேண்டும். அதிக வருமானம் கிடைக்கிறது என்பதற்காக நமக்கு முக்கியமான உறவுகள், உடல்நலம் மற்றும் தனிப்பட்ட மகிழ்ச்சியை முற்றிலும் புறக்கணிப்பது சரியான அணுகுமுறை அல்ல.
பணம் நமக்கு சில சுதந்திரங்களை வழங்குகிறது. தேவையான செலவுகளைச் சமாளிக்கவும், எதிர்பாராத சூழ்நிலைகளில் பாதுகாப்பாக இருக்கவும், விரும்பும் செயல்களுக்கு நேரம் ஒதுக்கவும் நிதி வளம் உதவலாம். ஆனால், பணத்தைச் சம்பாதிப்பதற்காக வாழ்க்கையின் ஒவ்வொரு தருணத்தையும் செலவழித்துவிட்டால், பணம் உருவாக்க வேண்டிய சுதந்திரத்தின் நோக்கமே குறைந்துவிடும்.
எனவே, நிதித் திட்டமிடும்போது பண இலக்குகளுடன் வாழ்க்கை இலக்குகளையும் இணைத்துப் பார்க்க வேண்டும். குடும்பத்துடன் நேரம் செலவிடுவது, உடல்நலத்தைப் பேணுவது, புதிய விஷயங்களைக் கற்றுக்கொள்வது மற்றும் நமக்குப் பிடித்த செயல்களில் ஈடுபடுவது போன்றவற்றுக்கும் இடமளிக்க வேண்டும். உண்மையான நிதி வெற்றி என்பது வங்கிக் கணக்கில் இருக்கும் தொகையை மட்டும் சார்ந்ததல்ல; நம்முடைய நேரத்தையும் வாழ்க்கையையும் எவ்வளவு சுதந்திரமாகப் பயன்படுத்த முடிகிறது என்பதையும் சார்ந்தது.
முடிவுரை
Just Keep Buying புத்தகத்தின் மையக் கருத்து, செல்வத்தை உருவாக்குவதற்கு ஒரே ஒரு ரகசிய வழி இல்லை என்பதாகும். வருமானத்தை நிர்வகிப்பது, தேவையற்ற செலவுகளைக் கட்டுப்படுத்துவது, தொடர்ந்து சேமிப்பது, பொருத்தமான முதலீடுகளைத் தேர்ந்தெடுப்பது மற்றும் நீண்டகால நிதி ஒழுக்கத்தைப் பின்பற்றுவது ஆகியவை ஒன்றோடொன்று தொடர்புடையவை.
சேமிப்பது மட்டுமே செல்வத்தை உருவாக்கப் போதுமானதாக இருக்காது; பணவீக்கத்தைக் கருத்தில் கொண்டு முதலீட்டையும் திட்டமிட வேண்டும். அதே நேரத்தில், முதலீடு செய்வதற்கு முன் அவசரநிதி, கடன் நிலைமை, குடும்பப் பொறுப்புகள் மற்றும் எதிர்காலத் தேவைகளை மதிப்பிட வேண்டும். சந்தையின் ஏற்ற இறக்கங்களை முன்கூட்டியே கணிக்க முயல்வதைவிட, நமக்குப் பொருத்தமான திட்டத்தை அமைத்து அதில் ஒழுக்கமாக இருப்பது பயனுள்ளதாக இருக்கலாம்.
ஒவ்வொருவருடைய வருமானம், வயது, குடும்பத் தேவைகள் மற்றும் ஆபத்தைத் தாங்கும் திறன் வேறுபடும். எனவே, மற்றவர்கள் பின்பற்றும் நிதி முறையை அப்படியே பின்பற்றாமல், நம்முடைய சூழ்நிலைக்கு ஏற்ற திட்டத்தை உருவாக்க வேண்டும். சிறிய அளவில் தொடங்கி, வருமானம் மற்றும் தேவைகளுக்கு ஏற்ப திட்டத்தை மேம்படுத்தி, நீண்டகால இலக்குகளை நோக்கித் தொடர்ந்து செயல்படுவதன் மூலம் நிதி நிலையைப் படிப்படியாக வலுப்படுத்தலாம்.
குறிப்பு: இந்தக் கட்டுரை நிதி அறிவுக்கான பொதுவான விளக்கமாகும். இது தனிப்பட்ட முதலீட்டு ஆலோசனை அல்ல. எந்த முதலீட்டையும் தேர்ந்தெடுப்பதற்கு முன் அதன் ஆபத்துகள் மற்றும் நிபந்தனைகளைப் புரிந்துகொள்ளுங்கள்.